​光储产业追风逐日，各国进展如何？

2023-07-16 10:11:18  信息编号：K20230515634853  浏览次数：113

从全球来看，储能在各领域中的应用还不尽成熟，但美国、欧洲、澳大利亚等国家和地区将储能应用于分布式光伏的模式已经开始崭露头角。有机构预测，2023年全球储能总需求达到188GWh，同比增长60%，中国增长94%，美国增长57%，欧洲增长5%。可以预见，在新能源的蓬勃发展之下，光储融合的市场空间巨大！

尤其在美国、欧洲等电价较高、政策鼓励的国家与地区，“光伏+储能”系统已走进千家万户，成为用户侧降低电费支出、提高供电可靠性和减少环境污染的重要手段，同时也在悄无声息地改变着电力的交易规则。比如美国出现了以Solarcity为代表的在光储模式方面独具创新的服务型公司。

随着硅料供给释放带动组件价格下降，2023 年上半年光伏需求维持高景气。考虑到组件 价格下降提升光伏发电经济性，前期各地积压的地面电站项目有望快速释放，同时大量分 布式潜在需求在暂无配储压力的情况下，也将充分受益于组件价格下行而大规模释放，预计 2023 年光伏交流侧装机同比增长 58%至 368GWac（对应组件需求 500GW+）。其中， 中国、美国、巴西、南非等地前期积压的地面电站项目显著放量，欧洲维持较快增速。

中国：分布式遍地开花，地面电站迎爆发式增长，消纳空间弹性大

2023 年 1-5 月国内新增光伏装机 61.2GW，同增 158%，整体维持高景气。综合对分布式及 地面电站项目增长动力的分析，预计 2023 年国内新增装机 160GWac，同比增长 83%。 集中式：储备项目持续增长，消纳压力或好于预期。 据我们不完全统计，2023 年上半年央国企大型组件集采招标/开标/定标量分别为 108/96/100GW，同比增长 42%/48%/34%，从组件招标集采规模看，以央国企参与为 主的集中式地面电站项目储备和业主建设积极性都非常充足。

根据 Rystad Research 不完全统计，截至 6 月中旬，中国计划 2023/2024 年并网的大型公 用事业项目分别有 60/77GW，此外受疫情和供应链问题影响，2022 年递延至 2023 年并网 的大约有 20GW，我们预测今年国内大型项目并网量将达到 80GW 以上，考虑到下半年新项 目仍在持续增加以及年底并网顺延的影响，预计 2024 年潜在项目规模大概率将超过 2023 年。

从储备项目分布区域来看，规划项目规模前五大省份分别为新疆（25%）、广西（8%）、青 海（7%）、四川（7%）、内蒙古（7%），结合各省新能源发电情况分析，青海消纳压力最为 突出，2022 年新能源发电占比达到 34.5%（光伏发电占比 21.4%），24-25 年装机增速或将 出现下滑；新疆、广西、四川等地新能源发电占比低于全国平均水平，光伏发电渗透率低 于 5%，电网消纳压力相对较小，因此也将成为 2024-2025 年国内集中式光伏装机增长最 快的几个地区。

目前已公布的大基地项目基本上已落实消纳方案，从第二、三批风光大基地项目申报优先 级来看，源网荷储一体化、离网制氢等 100%就地消纳项目逐步占据主流，也导致部分消 纳压力大的地区（如青海、甘肃）二、三批大基地规模较第一批有所下降。 根据第二、三批大基地项目清单，青海第二、三批大基地项目全部采用就地消纳的方式， 主要为源网荷储一体化项目和光伏+光热项目，内蒙古第二批大基地中唯一的光伏项目所 配套的特高压直流工程已于 2022 年底投产，新疆第二批需要电网消纳的大基地项目几乎 全部配建 4h 电化学/8h 光热储能，大大缓解新能源出力高峰时的电网消纳压力。

分布式：系统成本持续下降，分布式释放需求弹性。 1Q23 国内光伏新增装机中分布式占比 54%，1-5 月国网区域新增分布式装机占比达 59%， 上半年国内光伏新增装机中分布式的高占比，一定程度上打消了市场对 2023 年分布式需 求增长持续性的担心，对于当前基本无需配储、无需承担电网调节成本的分布式项目而言， 每一分钱的成本下降都将激发增量需求的释放。

近两年国内分布式市场呈现此起彼伏、遍地开花的发展状态，2021 年山东户用市场一枝 独秀贡献了 30%的分布式装机，2022 年工商业市场异军突起，以浙江、江苏、山东、广东 等工业用电大省装机规模最大，此外河南、河北的户用装机也在 2022 年超越山东；2023 年上半年，福建、湖南等南方地区分布式装机量快速提升。在当前全球平均低值个位数的 光伏发电渗透率背景下，由于区域分布的广泛性和来源的多样性，潜在分布式需求对价格 的弹性释放有很大概率会持续超预期。

随着户用光伏并网规模增长，山东、河南等地出现消纳困难的情况，这主要是农村电网变 压器限容所导致，随着农网扩容增压、升级改造工程的推进、新能源汽车下乡政策的落地、 以及光储充的应用，我们认为分布式消纳的天花板将进一步打开。现阶段变压器扩容成本 约 0.2 元/W，主要由电网公司承担，未来随着光伏系统成本的下降，变压器扩容成本或将 逐步疏导至电站业主方。 截至 2023Q1 全国户用光伏累计装机 72GW，我们测算我国户用光伏市场潜力在 1346GW 以 上，当前户用光伏渗透率仅为 5%，随着组件成本下降，更多上网电价较低地区经济性将 提升，国央企的加入进一步加快户用光伏开发速度，我们预计户用光伏重点开发区域将从 东部省份逐步向西部省份转移。假设 2025 年全国平均户用光伏渗透率达到 20%，对应 2023-2025 年国内户用装机潜力约 197GW，年均装机量 66GW，预计 2023-2025 年分别为 40+/60+/80+GW，复合增速 40%以上。

根据中国建筑业协会数据，目前我国存量工业、商业竣工面积分别为 60、31 亿平米，每 年新增工业、商业竣工面积分别为 5、2.5 亿平米，按照工业屋顶面积=竣工面积/2、商业 屋顶面积=竣工面积/5 测算，我们预计国内工商业光伏市场潜力在 800GW 以上，现阶段工 商业光伏渗透率仅为 6%。根据整县推进政策要求，到 2025 年党政机关建筑、公共建筑、 工商业厂房、农村居民屋顶总面积安装光伏发电比例分别不低于 50%、40%、30%、20%， 假设 2025 年全国存量工商业光伏渗透率达到 25%、新增工商业光伏渗透率达到 50%，对应 2023-2025 年国内工商业光伏新增装机潜力约 205GW，年均装机量 68GW，预计 2023-2025 年分别为 40+/60+/80+GW，复合增速 40%以上。

国内装机结论：预计 2023/2024 年国内新增装机 160/210GWac，同比增长 83%、31%。 考虑到国内地面电站储备项目丰富且持续增长，目前已公布的大基地项目基本上已落实消 纳方案，消纳压力或好于预期；户用、工商业分布式光伏市场空间广阔，分布式系统成本 下降后需求弹性或超预期。综合对地面电站及分布式需求的预测，我们预计 2023/2024 年国内新增光伏装机 160/210GWac，同比增长 83%、31%。

美国：公用事业储备项目丰富，装机有望翻倍增长

据 SEIA，2023 年 1-3 月，美国新增光伏直流侧装机 6GWdc，同比增长 53%；2023 年 1-4 月，美国进口组件 18GW，同比增长 59%。考虑到美国未通过国会审查法废除拜登东南亚免 税的总统令，即东南亚组件出口美国仍具有近一年免税期，且 5 月 12 日 IRA 本土制造补 贴细则落地，预计此前积压的储备项目有望放量。 从计划 2023 年并网的公用事业级项目来看，据 EIA 数据，截至 2023 年 5 月，计划 2023 年 6-12 月并网的光伏电站项目达 22GWac（仅统计装机容量大于 1MW 项目），计划 2024 年 并网的项目达 30GWac，随着时间推移，预计这一数字还将继续增长，储备项目将成为支 持美国装机翻倍增长的最大动力。 考虑美国积压的丰富储备项目将陆续释放，预计 2023/2024 年美国新增光伏装机 36/47GWac，同比+114%/30%。

欧洲：建设力度有增无减，装机有望持续增长

俄乌冲突导致欧洲居民电价大幅上涨，刺激了以户用为主的中小型光伏和储能系统的安装。 即使经历了整整一年的高增长，光伏仍难以满足欧洲因俄气退出而导致的电力供应缺口， 为了加快可再生能源部署、降低通货膨胀压力，欧洲各国在 2022 年底通过了一系列提高 补贴、减少税收、简化审批流程以进一步鼓励屋顶光伏装机的措施，同时计划将集中式电 站的审批时限缩短至 6 个月以内，将大幅改善因审批周期过长而导致建设进度不及预期的 情况，有望推动 2023 年及以后欧洲光伏需求继续高速增长。

组件价格高、审批时限长等因素导致 2022 年欧洲地面装机增速远低于户用，但据 Rystad Research 最新的大型公用事业项目库显示，2023 年欧洲地面电站装机将显著加速。 尽管今年上半年欧洲天然气价格中枢已相较去年下降超 60%，但欧洲天然气供应仍面临紧 平衡下供应不稳定的脆弱性问题，受挪威天然气加工厂停工计划影响，今年年初起逐步恢 复正常的天然气价格在 6 月上涨超 50%，且欧洲核心国家的实际居民电价仍保持高位，考 虑各国补贴、退税政策的支持及 2023 年系统成本下降，预计 2023 年的家庭光伏系统实际 安装成本将较 2022 年节省 30%以上，且安装光伏系统可大幅降低家庭电费的超额支出部 分，性价比依然显著，预计 2023 年欧洲户用光伏装机将继续保持增长。

2023 年 1-5 月国内组件累计出口欧洲超 43GW，同比+26%，欧洲需求仍维持强劲。考虑到 欧洲需求景气度的延续，以及 2022 年装机数据统计滞后的影响，预计 2023 年欧洲光伏新 增装机有望达到 60GWac，同比增长 33%。考虑到光伏组件价格下降持续提升光伏发电经济 性，及欧洲中长期能源规划，预计 2024 年欧洲光伏新增装机有望达到 75GWac，同比增长 25%。

巴西：配电补贴政策计划延期半年，23 年分布式装机有望超预期

2022 年 1 月 6 日巴西发布的 14.300 号法律正式立法明确分布式光伏可在 2045 年及之前 享受净计量电价，且在随后的 12 个月过渡期内安装的用户可在 2045 年及之前享受免征配 电费的优惠政策，刺激 2022 年分布式装机大幅增长。12 月 7 日，巴西众议院批准法案计 划将该过渡期延长 6 个月，即截止日期从 2023 年 1 月 7 日推迟至 2023 年 7 月 7 日，为 2023 年分布式光伏的抢装预留了充足的时间。 2023 年 1-5 月国内出口至巴西组件 7.43 GW，同比持平，根据巴西太阳能协会（ABSOLAR） 数据，1-5 月巴西新增光伏装机 6.6 GWac，同增超 179%，我们预计 2023 年装机量有望达 到 15 GWac，同比增长 39%，预计 2024 年维持约 30%增速。

印度：储备项目丰富，预计 2023 年新增装机 20GWac

2022 年 4 月，印度开始对进口光伏组件和电池分别征收 40%和 25%的关税，印度本土产能 的不足严重影响印度新增装机，据 JMK Research，2023 年 1-5 月印度光伏装机 4.52GWac， 同降 54%。 2023 年 2 月，印度联邦电力和新能源可再生能源部部长 R.K .Singh 表示政府已决定将已 经批准的组件型号和制造商清单（ALMM）豁免两年，此前只有在该清单中包含的组件制造 商才有资格用于公用事业太阳能项目、开放接入及屋顶光伏项目，而该名单中没有国内组 件公司被列入。Singh 表示此次豁免 ALMM 两年主要系当前印度有 70GW 的光伏项目正在实 施，但本土超 500W 的组件制造能力仅 10GW，豁免 ALMM 显示了印度对光伏装机的迫切性。 BCD（组件基本关税）和 ALMM 是影响组件出口印度的重要因素，考虑到印度本土旺盛的光 伏需求，及相关政策有放松可能，预计 2023 年印度光伏新增装机有望达到 20GWac 左右， 同比增长 43%。